ビットコイン、78％の確率で強気パターン出現…史上最高値更新間近か？

日足チャートで強力な信頼性を持つビットコインの価格パターンが出現し、BTCの新たな史上最高値の可能性が提起されている。

26日(現地時間)、コインテレグラフ(Cointelegraph)は、ビットコインの上昇反転シグナルとしてよく使われる「ブリッシュ・エンガルフィング(bullish engulfing)」ロウソクパターンの78％が新たな局所的な高値を作り出したと報じた。

報道によると、ビットコインは先週23日(月)、一日で4.34％上昇し、強気のエンガルフィングロウソクを形成し、これは前日の2日間の弱気の流れを完全に反転させたようだ。特に、10万5000ドルの支持線上で2日連続取引を終え、市場構造の変化の可能性を高め、最近の反発の流れにも力を与えた。

しかし、技術的なリバウンドシグナルにもかかわらず、市場心理は依然としてまちまちだ。そのため、コインテレグラフは、このパターンの信頼性を評価するために、2021年以降のビットコインの日足チャートで出現したすべての強気のエンゲルピングパターンを比較した。

今回の分析では、単にエンガルフィングパターンの出現だけでなく、追加の条件も考慮した。まず、該当ロウソク足が必ず前の2つ以上のロウソク足を含む必要があり、調整局面の終盤に出現し、トレンド転換の可能性を示唆する必要がある。また、このパターンの後に明確な構造的なブレイクアウトが現れなければ、上昇モメンタムの有効性を認めることができない。

分析の結果、上記の条件を満たした19回のパターンのうち、15回が実際に新高値を記録し、成功確率は約78％であることがわかりました。 特に、これらのケースはすべて広範な上昇相場で発生したことが確認されました。一方、2024年5月と2025年3月には、このパターンが高値形成に繋がらず、失敗例として記録された。

興味深いのは、2022年の弱気相場でもこのパターンが4回出現したが、いずれも高値を更新できなかったことだ。特に、このうち3回は2022年2月に集中しており、これは下落トレンドの中でこのパターンの信頼性が大きく低下していることを強調している。

結局のところ、現在の全体的な上昇相場の流れに照らし合わせると、今回の強気パターンは、再びビットコインの高値更新を告げる強力なシグナルとして受け止められている。このトレンドが続けば、BTCは短期的に史上最高値を記録した後、10万ドル付近を再テストする可能性もある。

一方、ビットコインの流動性の面でも、2022年末以降、前例のない強気のシグナルが観測されている。当時、市場はパニックに陥ったが、ビットコインは1万6800ドルで安値をつけた後、3ヶ月で2倍近く反発した。Swissblockの最新データによると、現在の流動性レベルは2022年12月と類似しており、強いリバウンドの可能性を示唆している。

もちろん、現在のマクロ経済環境、市場参加者、トリガー要因は過去とは異なるが、「流動性の回復はBTCの価格上昇につながる」という基本原則は依然として有効である。最近の資金流入は、ビットコインがますます成熟したマクロ資産としての地位を確立していることを示しており、このサイクルの安値であった2022年11月以降に流入した5440億ドルは、ビットコインネットワークの内部流動性を史上最高水準まで引き上げた。

これらすべての指標を合わせると、ビットコインが近いうちに史上最高値を更新する可能性が高まっている。